گزارش روز وپیشبینی فردا
در سطح کلان اقتصادی هر چه به اواخر این ماه نزدیک میشویم سایه طرح تحول بیشتر بر روی بازار سایه می افکند کم کم شاهد اظهار نظر مسئولان و نمایندگان برای آماده سازی و مهیا کردن ذهنیت افکار عمومی قبل از اجرای طرح هستیم
مدیر عامل آبفا در اظهار نظری اعلام کرد هم اکنون این سازمان2میلیارد زیان دیده زیرا بهای تمام شده آب 3برابر رقمی است که بعنوان تعرفه آب وفاضلاب از مشترکان دریافت میشود و با3برابر شدن قیمت آب تازه به نقطه سر به سر خواهند رسید
اما برق در نواحی شمالی کشور قیمت برق مشترکان از165ریال به2000ریال یعنی با رشد12 برابری روبرو شده است این در حالی است که طبق تصویب این طرح قرار است در5سال قیمت برق به نرخ واقعی برسد ازینرو اینکه یکباره دولت قیمت برق را12برابر حساب کند خارج از مصوبات مجلس است
اما بحث طرح تحول به آب و برق ختم نمیشود طبق صحبتهای حسینی معاون بورس قرار است نفت کوره(مازوت)در بورس کالا عرضه شود قیمت نفت کوره واقعی بالای370تومان است که دوبت با سوبسید 95ریال به صنایع داخلی میفروشد ازینرو بعد از ورود سیمان به بورس کالا اکنون نوبت ورود نفت کوره است سوختی که برای شرکتهای سیمانی اهمیت زیادی دارد اکثر شرکتهای سیمانی از نفت کوره وگاز بعنوان سوخت استفاده میکنند و برخی گاز را جایگزین نفت کوره قرار داده اند ودر برخی نیز از ترکیب هردو
قیمت نفت گاز یا همان گازوییل نیز که165ریال با سوبسید فروخته میشود اکنون بیش از25برابر این رقم است که با اجرای طرح تحول احتمالا در قدم اول تا1500ریال افزایش یابد
درباره بنزین نیز ارقام واعداد مختلفی ذکر میشود که هیچ کدام فعلا قطعی نیست اما محصولات غذایی خصوصا گندم که در این چند سال ایران بیشتر محصول مصرفی گندم را از طریق روسیه تهیه میکرد اما ماه گذشته آتش سوزی که در روسیه و نابودی مزارع گندم رخ داد خود روسیه را از یک کشور صادر کننده گندم به وارد کننده تبدیل کرد همین سبب شد قیمت این ماده غذایی افزایش یابد که در کنار آن شاهد افزایش سایر اقلام غذایی در جهان هستیم
به نقل از آسویشیتد پرس روز چهارشنبه یکی از نمایندگان سازمان ملل اعلام داشت که به خاطر خشکسالی روسیه که منجر به بالا رفتن قیمت گندم شده است نرخ غذاهای بینالمللی به بالاترین حد خود در دو سال اخیر رسیده است.
فائو،سازمان جهانی خواروبار و کشاورزی سازمان ملل با ملاک قرار دادن غذاهای رومی به عنوان یک نمونه اظهار داشت که شاخص قیمت غذا بین ماه های جولای و آگوست تا پنج درصد بالا رفته است. اما هنوز از اوج قیمت در ژوئن 2008 سی و هشت درصد پایینتر است.
این مقام سازمان ملل همچنین اعلام کرده است که تفاوتهای زیادی بین وضعیت قیمتهای اخیر و قیمتهای بهار 2008 وجود دارد، وقتی قیمت نفت بالا میرود و تقاضا برای نفت طبیعی افزایش پیدا میکند، ذخیره جهانی غذا به کمترین میزان خود از سال 1982 کاهش پیدا میکند.
اکنون ذخایر غذایی بسیار بیشتر از پیش میباشند و حتی با وجود اینکه پیشبینی میشد تولید حبوبات و غلات در سال 2010 کاهش پیدا کند، هنوز انتظار میرود این ذخیره غذایی سومین ذخیره غذایی جهان باشد
فارغ از بحث افزایش قیمت جهانی محصولات غذایی بحث اجرای طرح تحول وافزایش قیمت آرد به 400تومان وافزایش قیمت برق وگاز واحدهای نانوایی وافزایش هزینه های جانبی سبب خواهد شد با اجرای این طرح شاهد افزایش سرسام آور قیمت نان ویالطبع به موازات آن افزایش غیر قابل باور کردنی سایر اقلام غذایی باشیم
در واقع اجرای این طرح موجی از گرانی را خصوصا در بخش غذایی که اصلیترین نیاز جامعه است را رقم خواهد زد در کنار این مبحث شاهد کنترل واردات وممنوعیت واردات برخی اقلام خواهیم بود که این شاید برای تولید داخلی در برخی زمینه ها سبب مزیت شود ولی نمیتواند مانع ورود قاچاق شود از این رو احتمال اینکه برای کنترل بیشتر به شناورسازی نرخ ارز و واقعی کردن ارز دست بزنند بسیار است که این بحث شناورسازی نرخ ارز نیز موافقان ومخالفانی دارد
در کل اوضاع کلان اقتصادی فعلا مبهم است تصمیماتی که ممکن است در یکماه اخیر در این سطح گرفته شود میتواند کل بازار سرمایه را نیز تحت تاثیر خود قرار دهد
اما اوضاع جهانی خصوصا بحث بحران اقتصادی آمریکا که این روزها دوباره تکرار میشود
با توجه به گزارش کارشناسان شرایط اقتصادی آمریکا چندان جالب نیست وآمار وارقام منتشر شده حاکی از رکود اقتصادی در آمریکاست رکودی که بمرور میتواند به اقتصاد اروپا و دیگر کشورها نیز صدمه بزند بنظر در کوتاه مدت شاهد تداوم تضعیف دلار باشیم که همین موضوع سبب افزایش ارزش یورو خواهد شد اوضاع جهانی نفت نیز چندان جالب نیست ذخایر استراتژیک نفت آمریکا با توجه به ارقام منتشر شده در بالاترین سطح جهانی قرار دارد
تازه ترین نظرسنجی بلومبرگ از کارشناسان، ذخایر نفت آمریکا در هفته گذشته به بالاترین حد خود در یک ماه گذشته رسیده است.
به گزارش موج به نقل از بلومبرگ، میانگین برآوردهای اخیر کارشناسان درباره میزان افزایش ذخایر نفتی آمریکا در هفته گذشته، یک میلیون و 550 هزار بشکه بوده است.
این افزایش، ذخایر نفتی آمریکا را در بالاترین حد خود از 23 ژوئیه سال جاری میلادی تاکنون قرار می دهد.
بر اساس این گزارش، جان کیلداف، یکی از کارشناسان شرکت کننده در این نظرسنجی گفت: رقم ذخایر نفتی آمریکا بیشتر از آن است که بتوان آن را نادیده گرفت و به احتمال زیاد، این رقم سبب خواهد شد بازار نفت روند کاهشی پیدا کند
سرمایگذاری امید با شایعه فروش درصدی از بلوک وسپه روبرو است طبق شنیده ها این بلوک قرار است در قیمت پایه180 تومان به فروش برسد
سرمایگذاری امید1039میلیون سهم سرمایگذاری سپه را به قیمت تمام شده928ریال در اختیار دارد
ارزش پورتفوی سرمایگذاری امید برابر 510تومان میباشد که80%آن برابر408تومان میشود که انتظار میرود قیمت سهم بخاطر بحث واگذاری بلوک وسپه تا420تومان صعود کند
اما سرمایگذاری سپه ارزش پورتفویی معادل195 تومان دارد که انتظار میرود تا80درصد ارزش پورتفوی خود یعنی155 تومان صعود کند
امسال شرکتهای بورسی به فروش داراییهای ثابت و سودهای غیر عملیاتی روی آورده اند فروش بلوک وسپه برای امید برنامه فروش بانک پاسارگاد گروه سایپا (سر.سایپا وزامیادو...)واگذاری بلوک سایپا خبهمن و برنامه غدیر برای فروش چند شرکت بورسی و...بحث واگذاری وبانک ورشد قیمتی عجیب سهم برنامه ونیکی و وصنعت برای واگذاری بعضی سهام و بحث فروش زمینهای یزد برای بکام وبحث فروش زمین برای پعایق وخیلی موارد دیگه در واقع اکثر شرکتها که وضعیت عملیاتی مطلوبی نداشتند به فروش داراییهای ثابت و سودهای غیر عملیاتی روی آورده اند و ازین جهت رشد خوبی را تجربه نموده اند
گروه فلزات
اما با افزایش قیمت فلزات انتظار میرود بازار در هفته آتی با شروع خوبی رقم بخورد خصوصا در بحث فلزات صحبتهای مدیر عامل فولاد خراسان مبنی بر راه اندازی مدول2احیاء از آبانماه وافزایش800هزارتنی تولید آهن اسفنجی همراه افزایش قیمت میلگرد سبب خواهد شد رشد قیمت سهم تا700تومان طی میان مدت رقم بخورد در نماد فولاد مبارکه نیز انتظهر تداوم روند صعودی را طی بازه کوتاه مدت تا حوالی300 تومان وطی میان مدت تا330-350داریم انتظهر وپیشبینی ما این است که تا آخر شهریور ماه بتواند تا محدوده300-330صعود کند
در نماد فولاد خوزستان بعد از حجم معاملات سنگین شاهد عرضه صف خرید ومعاملات روان ومتعادلی برای سهم در محدوده770بودیم با توجه به روند قیمتی نفت و یورو وفلزات احتمال صعود قیمتی کماکان وجود دارد از طرفی با توجه به بحث واگذاری بلوک شرکت توسط خصوصی سازی شاهد حمایت وجمعاوری سهم توسط شرکت فولاد مبارکه ومهر وچند حقوقی نام آشنای دیگر هستیم که برای خرید بلوک سهم نیز طبق شنیده ها فولاد مبارکه ومهر اقتصاد احتمال زیاد حضور خواهند داشت لذا برآورد ما این است روند سهم همچنان با صعود همراه باشد
در نماد ملی مس
نیز شاهد افزایش قیمت مس از7300دلار به7750دلار بودیم انتظار میرود نماد فملی نیز کوتاه مدت بطرف770صعود کند
ازینرو سرمایگذاری معادن فلزات نیز با در نظر گرفتن صعود فخاس وفملی امکان صعود تا535 تومان را خواهد داشت
برای گروه خودرویی نیز کماکان تداوم روند صعودی را پیشبینی میکنیم انتظار ما این است تا پایان این ماه سایپا و ایران خودرو تا محدوده300صعود کنند که شتاب رشد سایپا نسبت به خودرو جالب توجه است سهامداران این گروه میتواند همچنان اقدام به نگهداری سهم کنند با بازگشایی زامیاد وخبهمن شاهد افزایش توجهات به این گروه خواهیم بود
در نماد سرمایگذاری غدیر
نیز احتمال وجود واگذاری بلوک برخی از سهام وجود دارد فعلا سهم محدوده340-360در نوسان است که محدوده340سطح خرید کوتاه مدت محسوب میشود انتظار میرود با بازگشایی خبهمن روندقیمتی سهم و نوسانات آن به حوالی360-380برسد
در نماد فباهنر
کماکان انتظار استراحت قیمتی حوالی150داریم محدوده140حمایت معتبر و155-160اولین سطح عرضه محسوب میشود
در نماد فسدید
نیز 360اولین سطح خرید و400-410مقاومت معتبر کوتاه مدتی محسوب میشود
در نماد وتوکا شایعات پیرامون قرارداد با فولادمبارکه وتعدیل تا50تومان شنیده میشود که در صورت صحت شایعات باید منتظر افزایش قیمت خوبی از سهم باشیم محدوده190و210محدوده نوسانی سهم میباشد
در گروه تجهیزات
در نماد حفاری شمال ومپنا انتظار داریم در محدوده قیمت فعلی در نوسان باشند برای حفاری شمال در بازه زمانی کوتاه مدت انتظار صعود تا295-300داریم برای مپنا نیز روند قیمتی سهم کماکان حول محدوده415-425میباشد سهامداران همچنان منتظر تعدیل مثبت سهم از قراردادهای فازهای 13 و14 پارس جنوبی هستند تعدیلی که احتمالا شرکت در گزارش6ماهه همراه افزایش سرمایه 25درصدی اعلام کند هردو سهم در قیمتهای کنونی ارزنده ودارای ریسک پایینی هستند
اما دو سهم آذراب وماشین سازی اراک نیز با مصاحبه هایی که شده بنظر مسئولان شرکت چندان از افزایش بی رویه قیمت سهم راضی نیستند فعلا انتظار تحول خاصی در این دو نماد نداریم با درنظرگرفتن زیانهای انباشته وحجم قراردادهای فعلی قیمتهای فعلی سهم پرریسک میباشد
در نماد پالایشگاه اصفهان
انتظار میرود با عرضه پالایش بندر عباس شاهد صعود قیمتی برای پالایشگاه اصفهان باشیم
سود86و87بندرعباس حدود29و31تومان بود که در سال88به کمتر از 1ریال رسید با عرضه پالایشگاههای بندر عباس وتبریز بازار پی به ارزندگی اصفهان خواهند برد زیرا نسبت به این2پالایشگاه دیگر وضعیت مطلوبتری دارد
در گروه بیمه ای شاهد استراحت بیمه ایها هستیم هر چند آسیا تا640فعلا به صعود خود ادامه خواهد داد محدوده 750برای بیمه البرز سطح خرید خوبی است برای بیمه دی نیز نوسانات بین290-310انتظار میرود
در گروه بانکی
در نماد کارآفرین بزرگترین بدهکار بانکی یعنی گروه گنجی قرار دارند بانک کارآفرین وثیقه های این گروه را به اجرا گذاشته وساختمانها ودارایی ثابت این گروه را ظبط کرده این گروه بیش از45میلیارد تومان به این بانک بدهی دارد
وازینرو فعالان بازار انتظار دارند با فروش این اموال وساختمانها بانک کارآفرین توانایی تعدیل خوبی خواهد داشت وهمین سبب خواهد شد روند صعودی سهم کوتاه مدت تا400ومیان مدت تا450در بازه2ماهه تداوم داشته باشد
گروه بانکی بجز اقتصاد نوین آخر هفته با افت قیمت همراه بود
برای بانک سینا تداوم نوسان بین265-245انتظار داریم
برای بانک کارآفرین حوالی370سطح خرید خوبی است در نماد بانک ملت 165-180محدوده نوسانی کوتاه مدت تلقی میشود روند سهم صعودی است
در نماد تجارت نیز بین180-200که عبور از200در مقطع فعلی کمی سخت است
در نماد بانک صادرات125-135سطوح نوسانی است در میان مدت انتظار صعود تا165داریم
در نماد مخابرات محدوده237-240اولین سطح جدی مقاومتی است محدوده217-220نیز سطح خرید کوتاه مدت محسوب میشود
مدیر عال تامین سرمایه امین از عرضه و ورود همراه اول به فرابورس در2ماه آینده صحبت کرده که این ورود همراه اول میتواند باعث افزایش اقبال سهم شود کوتاه مدت سهم بین دو سطح مهم217و237نوسانی خواهد بود وهدف میان مدت سهم در بازه3ماهه حوالی270تومان است
با اجرای طرح تحول و ورود همراه اول به فرابورس مخابرات یکی از گزینه های مطلوب سرمایگذاری با ریسک کم خواهد بود
محمد آرام بنیار مدیرعامل شرکت تامین سرمایه امین، در گفتگو با خبرنگار موج، با اشاره به ارزش گذاری شرکت همراه اول از سوی این شرکت، اظهار داشت: این شرکت ظرف یکی دو ماه آینده وارد بورس خواهد شد.
وی ورود این شرکت به بورس اوراق بهادار تهران یا فرابورس را منوط به تصمیم سازمان بورس و سهامداران عمده این شرکت دانست.
آرام بنیار اضافه کرد: با توجه به اینکه سهام شرکت همراه اول متعلق به شرکت مخابرات ایران است، حضور آن در بورس تهران با ریسک همراه خواهد بود.
وی با تاکید بر بزرگی شرکت های مخابرات ایران و همراه اول، خاطرنشان کرد: در واقع منفی شدن این دو شرکت منجر به منفی شدن کل بورس می شود که بر این اساس منطقی به نظر می رسد تا شرکت همراه اول در فرابورس وارد شود
اما گروه روی با توجه به صعود قیمت این فلز در بازارهای جهانی انتظار میرود کوتاه مدت با اقبال بازار روبرو شوند انتظار میرود فلز روی بعد از صعود تا2190دلار تا2100دلار اصلاح شود هم اکنون قیمت روی تا حوالی2158دلار افت داشته است
امروز آخر هفته در پایان بازارهای جهانی با افت قیمتی روبرو بودند قیمت طلا نیز با16دلار نوسان همراه بود طوریکه از1252دلار تا1236دلار سقوط کرد
قیمت نفت برنت شمال نیز از77دلار و46سنت تا75دلار و67سنت کاهش یافت
اما شاخص داوجونز آمریکا طی 3روز آخر هفته از10100واحد تا10450صعود کرد که در پایان معاملات شاهد افت تا100 واحدی بودیم
شاخص کل به سطح18هزار رسیده محدوده که فعلا چند روزی است سد راه صعود شده است اما روند شاخص کل تااواخر این ماه صعودی خواهد بود شاید قبل از رسیدن مهرماه و شروع طرح تحول این رشد بازار چه معقول وغیر معقول تداوم یابد
.
.
.
نویسنده:کاظم نادرعلی